flornoy gestion des avoirs financiers des organisations catholiques
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Présentation du 30 mars 2015
LA GESTION DES BIENS FINANCIERS
DES ORGANISATIONS CATHOLIQUES
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SOMMAIRE
1) A la lumière de la doctrine sociale de l’Eglise
Les fondements de la gestion des finances
L’éthique
2) La gestion des actifs financiers
Protection et valorisation dans un environnement volatil et inédit
La recherche de la performance
L’information, la transparence
3) L’organisation optimale de la gestion des finances par un exemple concret
Solidarité, cohésion
Gestion financière optimale
Conclusion : « et cela fonctionne ! »
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FLORNOY & Associés GestionHISTOIRE
Une fidélité à des valeurs historiques
Fidèle à cette tradition familiale, FLORNOY & Associés Gestion renoue avec les principes fondamentaux du métier de la gestion de portefeuilles, par une véritable approche personnalisée et des principes d'éthique et de transparence.
1819 Alexandre Roland-Gosselin, aïeul d'Olivier Flornoy, "monte au parquet" et fonde la première charge d'agent de change familiale.
1854 il fut suivi par Louis Roland-Gosselin, puis par Eugène, François , Marcel …
1962 … puis par son neveu Yves Flornoy.Sept mandats de syndic de la Compagnie des Agents de Change -Modernise la place parisienne, créant notamment le second marché.
2012
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LA DOCTRINE SOCIALE CATHOLIQUE
LES ATTENTES
en BON PÈRE DE FAMILLE
PARTAGER
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CONTEXTE D’INVESTISSEMENTPourquoi cette hausse ?
0,038
-0,69
-1
-0,5
0
0,5
1
1,5
2
03/2013 06/2013 09/2013 12/2013 03/2014 06/2014 09/2014 12/2014
TAUX A COURT TERME & TAUX D'INFLATION
EURIBOR 3 mois INFLATION Zone Euro ex. Tabac
INFLATION
TAUX MONETAIRES
0,59
2,13
0,35
1,34
0,0
1,0
2,0
3,0
4,0
5,0
6,0
02/2013 08/2013 02/2014 08/2014 02/2015
EVOLUTION DES TAUX DES OBLIGATIONS D'ETAT A 10 ANS
TAUX USA
TAUX ITALIE
TAUX FRANCETAUX ALLEMAGNE
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BAISSE DE L’EURO ET DU PETROLE
1
1,05
1,1
1,15
1,2
1,25
1,3
1,35
1,4
02/2013 06/2013 10/2013 02/2014 06/2014 10/2014 02/2015
EUR / $
US Dollar : 1,0955
50,76
61,17
40
50
60
70
80
90
100
110
120
130
140
03/2012 07/2012 11/2012 03/2013 07/2013 11/2013 03/2014 07/2014 11/2014 03/2015
PETROLE
WTI BRENT
7
Marchés d’actions
80
100
120
140
160
180
200
mars-12 juil.-12 nov.-12 mars-13 juil.-13 nov.-13 mars-14 juil.-14 nov.-14
INDICES D'ACTIONS INTERNATIONAUX
EUROSTOXX600 SP500 NIKKEI MSCI Marchés Emergents (€)
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LE RENDEMENT
Ecart historique de 2,5% !Une anomalie qui se corrigera…
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CONTRÔLE DU RISQUE
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ETABLIRUN CAHIER DES CHARGES
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CAHIER DES CHARGES POUR UN MANDAT DE GESTION FINANCIERE D’UN PORTEFEUILLE LONG TERME
CONTEXTE Compte tenu de l’environnement économique et financier de ces dernières années, notre Congrégation souhaite revoir l’orientation de gestion de ses actifs et engager une réflexion stratégique sur ses besoins dans le temps. Nos objectifs
a) Valoriser et protéger notre capital b) Simplifier nos placements et notre travail de suivi financier et comptable c) Mener une réflexion « politique » autour de notre patrimoine financier d) Réduire les frais et impôts e) Négocier des contrats de gestion qui tiennent compte de nos choix
Pour cela, nous souhaitons donner « mandat de gestion » à des institutions qui consentent à prendre d’autres mesures que les seuls rendements financiers et à travailler avec nous sur la « qualité » des placements. Ce genre d’approche et de questionnement fera partie intégrante de la mission confiée. Nous désirons également mettre l’accent sur la transparence de la gestion de telle sorte que nous comprenions bien ce qui se passe.
CAHIER DES CHARGESExemple (1)
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UNE ORGANISATIONPOUR PLUS DE SOLIDARITE
Gestion de la trésorerie d’un GIE
13FLORNOY & Associés – 2013
Agrément AMF GP12-000007
SYNTHESE DE L’ORGANISATION
14Société de Gestion Agrément AMF n°GP-92000007 - Courtier en assurance, Orias n°120670759, avenue de l’Opéra – 75001 Paris
Nos coordonnées
Vos contacts
Christophe BONNASSE Lionel LEMARIEDirecteur Commercial– Associé fondateur Relationship ManagerTel : 01 84 16 13 27 Tel : 01 85 08 38 52Mob : 06 81 26 19 12 Mob : 06 82 09 87 03Mail : [email protected] Mail : [email protected]
9, avenue de l’Opéra – 75001 ParisTél : +33 (0) 1 84 16 13 28Fax : +33 (0) 9 72 31 82 69
Contact: [email protected]
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