présentation baromètre du partage du profit eres 2016

Eres prend la parole depuis 2005

Document établi par Eres 2

Epargne Retraite Et Salariale

Argus des FCPE

Partage du profit.com (blog)

Baromètre du partage du profit

1ère étude sur l’actionnariat salarié dans le non coté & dans le SBF120

Observatoire des Retraites Européennes

Eres, une équipe de 30 spécialistes en partage du profit


Participation, intéressementPEE, PERCO

Participation, IntéressementPEE, PERCO Retraite

Actionnariat salarié

100%

85%

100%

Eres est indépendant, détenu par ses fondateurs et salariés, qui assurent 3 métiers


Grâce à ses innovations depuis 2005, Eres est devenu un acteur de référence du marché


2009

300M€

2011

500M€

2016

€ 1,5 milliardSeul indépendant10ème du marché

2005

Menu

Méthodologie

Montant des primes de partage du profit

Analyse du partage du profit entre salariés et actionnaires

Equipement en dispositifs de retraite collectifs

Focus sur le Compte Epargne Temps (CET)


BAROMÈTRE DU PARTAGE DU PROFIT :

méthodologie


Depuis 2011, le Baromètre du partage du profit étudie les dispositifs de partage du profit dans les entreprises du SBF120

Créé en 2011, il étudie dans les grands groupes cotés en France(SBF120) :

Les montants de participation, d’intéressement, d’abondementPEE/PERCO,

La répartition du partage du profit : primes versées aux salariés versus dividendes versés aux actionnaires,

Le niveau d’équipement en compte épargne temps et en dispositifs de retraite collectifs (PERCO, art. 83, art. 39).



MONTANTS DES PRIMES DE PARTAGE DU PROFIT

Participation, Intéressement, Abondement, Prime dividende

Les primes moyennes de partage du profit sont restées stables entre 2014 et 2015 …


4 209 € 4 206 €

4 000 €

4 100 €

4 200 €

2014 2015

Evolution des primes collectives moyennes dans le SBF120

Source : Eres, Baromètre du partage du profit, 2016

… mais elles ont baissé de 8% entre 2011 et 2015


4 571 €

4 206 €

3 600 €

4 100 €

4 600 €

2011 2015


↘-8%


Les montants moyens de participation, d’intéressement ont baissé entre 2011 et 2015, ceux d’abondement ont légèrement augmenté


2 052 €

2 793 €

764 €

324 €

1 840 €2 101 €

787 €

0 €0 €

1 000 €

2 000 €

3 000 €

Participation Intéressement Abondement Prime dividende


↘-10%

↘-25%

↗+3%


↘-100%

Les montants distribués sont plus élevés dans les grandes entreprises cotées quel que soit le dispositif …


+65%

1 301 €1 673 €

571 €

235 €

2 546 €

1 922 €1 813 €

887 €

191 €

4 209 €

Participation Intéressement AbondementPEE/PERCO

Prime dividende TOTAL

Primes collectives moyennesdans les entreprises en France en 2014

Entreprises de 10 salariés ou plus SBF120

Sources : DARES 2016 , Eres, Baromètre du partage du profit, 2016

… mais l’écart se réduit depuis 2011


81% 79% 81%65%

0%

40%

80%

0 €

1 000 €

2 000 €

3 000 €

4 000 €

5 000 €

2011 2012 2013 2014

Ecar

t en

tre

les

pri

mes

mo

yen

nes

, en

%

Ecart entre les primes collectives moyennesSelon la taille des entreprises en France entre 2011 et 2014

Primes dans les entreprises de 10 salariés ou plus Primes dans le SBF120 Ecart en %

Sources : DARES 2016 , Eres, Baromètre du partage du profit, 2016

1 308 €

2 798 €

994 €

2 400 €

Accords de participation à formule légale Accords de participation à formuledérogatoire

Montant moyen de participation dans le SBF120

2014 2015

↘-24%

↘-14%

En 2015, la baisse des primes de participation a été moins forte dans les entreprises qui appliquent une formule dérogatoire

Document établi par Eres 15Source : Eres, Baromètre du partage du profit, 2016

38% des entreprises de notre échantillon ont signé un accord dérogatoire : 23 accords sur les 61 répertoriés

ANALYSE DU PARTAGE DU PROFIT ENTRE SALARIÉS ET ACTIONNAIRES

dans le SBF120


Rappel méthodologique

Les contributions par pays n’étant pas publiées dans les rapports annuels,

Nous avons décidé de proratiser le dividende mondial en fonction des effectifs,

Le dividende présenté ci-après correspond donc à la quote-part de dividende correspondant aux effectifs France sur les effectifs monde.


En 2015, les primes de partage du profit ont été 4 fois moins élevées que les dividendes versés aux actionnaires


5,1

19,3

Primes de partage de profit 2015 Dividendes 2015

Primes de partage du profit vs dividendes versésdans le SBF120 en 2015 (en milliards d’euros)


x 4

En cumulé depuis 2011, les primes de partage du profit ont été 3,5 fois moins élevées que les dividendes


23,5

80,9

Primes de partage du profit Dividendes

Primes de partage du profit cumulées vs dividendes cumulés versés dans le SBF120 entre 2011 et 2015 (en milliards d’euros)


x 3,5

Les primes de partage du profit ont représenté 26% des dividendes versés aux actionnaires en 2015 contre 32% en 2011



32%30%

28%30%

26%

20%

25%

30%

35%

40%

0 €

4 €

8 €

12 €

16 €

20 €

2011 2012 2013 2014 2015

Mill

iard

s

Primes de partage du profit cumulées versus dividendes cumulés versés dans le SBF120 entre 2011 et 2015

Primes de partage du profit Dividendes Ratio Primes /Dividendes

Ce chiffre global cache des disparités importantes


des entreprises versent

10 fois plus de dividendes que de primes de partage

du profit


des primes de partage du profit alors qu’elles ne versent pas de

dividendes

25% 17% 13%



plus de primes de partage du profit

que de dividendes

1er critère : meilleur ratioprimes / dividendes en cumulé 2011-2015

2e critère : primes de partage du profit moyennes /salarié supérieures à la moyenne 2015 (4 206€)

Les entreprises exemplaires sur le partage du profit en 2015


ALSTOM

TECHNIP

Groupe SEB

CGG

DASSAULT Systèmes


ÉQUIPEMENT EN DISPOSITIFS DE RETRAITE COLLECTIFS

dans le SBF120


En 2015, l’article 83 est le dispositif de retraite le plus répandu, dans 85% des entreprises du SBF120

Taux d'équipement des entreprises du SBF120 en 2015

Dispositif SBF120 CAC40 NEXT80

Régime à cotisations définies (article 83)

↗85% 95% 80%

PERCO ↗72% 93% 61%

Régime à prestations définies (article 39)

→42% 60% 33%



En 2015, 65% des entreprises du SBF120 proposent de l’abondement dans le PERCO et 46% dans le PEE


29%

6%65%

PERCO

ND

NON

OUI

Abondement dans le SBF120 en 2015

49%

5%

46%

PEE


Taux et plafond d’abondement moyen dans le SBF120 en 2015


1 496€

PERCO

981€

PEE


74% 100%

FOCUS SUR LE COMPTE EPARGNE TEMPS (CET)


Rappel méthodologique

L’objectif est de connaître le taux d’équipement et les modalités d’alimentation du CET dans les entreprises du SBF120.

Nous avons donc analysé les informations publiques:

documents de référence / rapports annuels

sites internet des syndicats

accords PERCO (pour le transfert de jours par exemple)

Des informations sont disponibles pour 61 entreprises du SBF120, soit 51% de l’échantillon.


Le principe du compte épargne temps (CET)

Permettre au salarié d’accumuler des droits correspondant à des congés non pris,

Mis en place par convention ou accord collectif, le CET est alimenté par des jours de congés ou des sommes diverses,

Le salarié peut l’utiliser soit pour percevoir une rémunération pendant des périodes d’inactivité, soit pour bénéficier d’une rémunération immédiate ou différée.


Le taux d’équipement en CET est de 48% dans le SBF120.


48%

3%

49%

Taux d'équipement CET dans le SBF120 en 2015

OUI

NON

ND


La majorité des entreprises offrent la possibilité d’alimenter le CET en temps uniquement


3%

63%

34%

Sources d'alimentation du CET dans le SBF120 en 2015

alimentation en argent

alimentation en temps

alimentation en tempset en argent


87% des entreprises proposent la monétisation du CET vers le PERCO

87% des entreprises de l’échantillon proposent la monétisation du CET vers le PERCO

13% des entreprises de l’échantillon proposent la monétisation à la fois vers le PERCO et l’article 83



En 2015, 60% des transferts vers les PERCO proviennent d’un CET


72,6

143,4

28,8

Zoom sur les transferts vers le PERCO en 2015(en millions d'euros)

de PEE vers PERCO

de CET vers PERCO

de jours vers PERCO

© Eres Source : AFG

Eres4, avenue Hoche75008 Paris

[email protected]+33 (0) 1 49 70 99 00

www.eres-group.com

@ eres_group@ PartageDuProfit


mailto:[email protected]

http://www.eres-group.com/

Eres, siège social au 4 avenue Hoche, 75008 Paris, Société par Actions Simplifiée au capital de89 876 euros, 484 868 948 RCS Paris, ORIAS N°0702 3020, courtier en assurances RC Professionnelle etGarantie Financière conforme aux articles L530-2 du Code des Assurances.

Il est précisé expressément que Eres n’est pas conseil juridique, et que le destinataire fera son affaire dela relecture de toute documentation par tout conseil juridique de son choix et de l’éventuel dépôt ouenregistrement auprès des administrations compétentes. Eres est tenue par une obligation deconfidentialité absolue vis-à-vis de tiers sur l’ensemble des informations portées à sa connaissance encours de mission et sans limitation de durée.

Eres gestion, filiale à 100% de Eres, est une société de gestion de portefeuille, agrément AMFn°GP07000005, Société par Actions Simplifiée au capital de 1 000 000 euros, RCS PARIS 493 504 757.

Eres assurances, filiale à 100% de Eres, est une société d’assurances, Société par Actions Simplifiée aucapital de 1 395 000 euros, RCS PARIS 809 096 233.


Mentions légales :

présentation baromètre du partage du profit eres 2016

Economy & Finance