Plan Stratégique 2018 - 2020

« ARCHOS, créateur

de valeur par l’innovation sur

des marchés porteurs »

Avertissement

Avant de lire le présent support d’information (la « Présentation »), vous reconnaissez être parfaitement informé des observations et limitations ci-dessous :

La Présentation, et les informations qu’elle contient, ont été préparées sous la responsabilité exclusive d’Archos (la « Société »).

Cette Présentation vous est remise dans le cadre d’une opération d’augmentation de capital de la Société avec maintien du droit préférentiel de souscription des actionnaires (l’« Opération »). La Présentation contient des informations synthétiques et non exhaustives sur la Société. Nous vous invitons à lire attentivement le prospectus ayant reçu, le 10 octobre 2018, le visa n°18-481 de l’Autorité des Marchés Financiers (le « Prospectus »), disponible sans frais et sur simple demande au siège social d’Archos (12, rue Ampère - ZI Igny - 91430 Igny), ainsi que sur le site Internet d’Archos (https://www.archos.com/fr/corporate/investors) et de l’Autorité des Marchés Financiers (www.amf-france.org).

Le Prospectus contient des informations sur l’activité et la stratégie de la Société ainsi que des informations financières sur la Société et une présentation des facteurs de risque liés à la Société. Les informations contenues dans le Prospectus peuvent différer de celles qui figurent dans cette Présentation. Aussi, en cas de divergence entre le contenu de cette Présentation et celui du Prospectus, les informations du Prospectus prévaudront.

La Présentation ne constitue pas et ne saurait être considérée comme constituant une offre au public, une offre d’achat ou de souscription ou comme destinée à solliciter l’intérêt du public en vue d’une opération par offre au public. Aucune garantie n’est donnée quant à l’exhaustivité, la réalité et l’exactitude des informations fournies. Les informations et opinions contenues dans cette Présentation sont fournis à la date de cette Présentation et peuvent être amenés à évoluer à tout moment. Certaines des informations contenues dans cette Présentation ont un caractère purement prévisionnel et prospectif. Ces informations sont données à la date de la Présentation et aucune garantie n’est donnée quant à la fiabilité de ces informations dont Archos ne sera aucunement tenue de proposer une mise à jour.

La Présentation constitue une communication à caractère promotionnel et non pas un prospectus au sens de la Directive 2003/71/CE du Parlement européen et du Conseil du 4 novembre 2003, telle que modifiée (la « Directive Prospectus »).

S’agissant des Etats membres de l’Espace Economique Européen (les « Etats Membres ») ayant transposé la Directive Prospectus, aucune action n’a été entreprise et ne sera entreprise à l’effet de permettre une offre au public des titres rendant nécessaire la publication d’un prospectus dans un Etat Membre autre que la France. En conséquence, les actions Archos peuvent être offertes dans les Etats Membres uniquement : (i) à des personnes morales qui sont des investisseurs qualifiés tels que définis dans la Directive Prospectus ; ou (ii) dans les autres cas ne nécessitant pas la publication par Archos d’un prospectus au titre de l’article 3(2) de la Directive Prospectus.

Ces restrictions concernant les Etats Membres s’ajoutent à toute autre restriction applicable dans les Etats Membres.

La Présentation n’a pas été approuvée par une personne autorisée (« authorised person ») au sens de l’article 21(1) du Financial Services and Markets Act 2000 (Financial Promotion) Order 2005 (l’ « Ordre »). En conséquence, la Présentation est destinée uniquement (i) aux personnes situées en dehors du Royaume-Uni, (ii) aux professionnels en matière d’investissement au sens de l’article 19(5) de l’Ordre, (iii) aux personnes visées par l’article 49(2) (a) à (d) de l’Ordre ou (iv) à toute autre personne à qui la Présentation pourrait être adressée conformément à la loi (les personnes mentionnées aux paragraphes (i), (ii), (iii) et (iv) étant ensemble désignées les « Personnes Habilitées »). Toute personne autre qu’une Personne Habilitée doit s’abstenir d’utiliser ou de se fonder sur la Présentation et les informations qu’elle contient.

La Présentation ne constitue pas une offre de valeurs mobilières ou une quelconque sollicitation d’achat ou de souscription de valeurs mobilières ni une quelconque sollicitation de vente de valeurs mobilières aux Etats-Unis. Les actions Archos n’ont pas été et ne seront pas enregistrées au sens du U.E. Securities Act de 1933, tel que modifié (le « U.S. Securities Act ») et ne pourront être offertes ou vendues aux Etats-Unis sans enregistrement ou exemption à l’obligation d’enregistrement en application du U.S. Securities Act.

Facteurs de risque

L'attention du public est attirée sur le chapitre 4 « Facteurs de risques » du document de référence et sur le chapitre 2 « Facteurs de risques liés à l’offre » de la note d’opération.

ARCHOS, une équipe dédiée

2009-2018: ARCHOS2004-2009: Lamy CFO2001-2004 Altavia CFO 1992-2000 Mazars

Dauphine

2005-2018: ARCHOS2003-2005: VP Finance & Operations Faurecia2000-2003: Consodata CFO 1994-2000: VP NEC PACKARD BELL

Insead

Guillaume BurkelVP Corporate Development

Loïc PoirierCEO

Sommaire ARCHOS, leader technologique Chiffres clés Les atouts d’ARCHOS

Une chaîne de valeur performanteUne R&D Forte Une marque reconnue Une gamme de produits équilibrée en Solutions Mobiles Des partenariats forts avec les géants de la Tech…mais nécessité d’évoluer face à l’agressivité des groupes chinois

Stratégie autour de 3 piliers……centrée sur des marchés porteurs Des objectifs clairs : vers un nouveau mix du CA La réorganisation du pôle Solutions MobilesComment le pôle Intelligence Artificielle se construitComment devenir un acteur majeur de la Blockchain Impacts sur la marge brute sur 3 ans

Premier semestre 2018 : Bilan et compte de résultatActions pour recouvrer rapidement un EBITDA positif

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Profil d’ARCHOS

ARCHOS Aujourd’hui

Stratégie, plan de mise en œuvre et impacts

ChiffresFinanciers

2

Profil d’ARCHOS1

10

Années d’expertiseAndroid avec Google

15

Années de conception de produits multimédia

20

ARCHOS, leader technologique

Page 1

Pays distribuent la marque ARCHOS

Chiffres clés

#8Marché* des Smartphones

#5Marché* des

Tablettes

Produits Android vendus

20M115M€

Chiffre d’affaires

2017

25 000Points de ventes

1.5MProduits livrés par an

Chiffres Clés

*GfK – en volume - Panel France Openmarket Page 2

Un savoir-faire industriel reconnu

Equipe d’ingénieurs pointue et reconnue

Une rapidité d’exécution

1 2

3 4Leader pôles de compétitivité

Les atouts d’ARCHOS

Page 3

2

ARCHOS Aujourd’hui2

Une chaîne de valeur performante

1Capacité d’identifier des nouvellestechnologies et de nouveaux segments

2 Expertise dans la conception de

nouveaux produits

Industrialisation en Asie3

4« Time to Market »

Page 4

Une R&D forte

2

3 4

Pluridisciplinaire (design, mécanique, électronique, software) répartie en France,en Allemagne et en Chine

Active dans le dépôt de brevets

Partenariats technologiques pour le développement de nouveaux produits

Expertise HW & SW en sécurité

1

Page 5

Une marque reconnue

« ARCHOS distribuée dans les plus grandes enseignes Européennes»

Opérateurs Spécialistes Grande Distribution

E-tailersGénéralistes Présence digitale

681 000 abonnés sur Facebook

871 000 visiteurs* sur le site

* A fin Août 2018

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ARCHOS Sense 101x

2GB+32GB 10,1’’ IPS 1280 x 800

ARCHOS Access 1013G

1GB+8GB/16GB/32GB 10,1’’ 1024x600

ARCHOS Core 1014G

ARCHOS Core 1013G

1GB+16GB/32GB/64G 10,1’’ IPS 1280x800

ARCHOS Access 703G

1GB+8GB 7’’ 1024x600

ARCHOS Oxygen 101

2GB+64GB 10,1’’ IPS 1280 x 800G

ARCHOS Access 50sARCHOS Access 454G ARCHOS Diamond OmegaARCHOS Core 57s ARCHOS Saphyr 50xARCHOS Core 60s

1GB+8GB4.5 (854 x 480) 1GB+8GB

5.7 HD+

1GB+8GB5 (854 x 480)

2GB+16GB5.99 HD+ 2GB+16GB

5 HD

8GB+128GB5.73 FHD

Une gamme de produits équilibrée en Solutions Mobiles

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Software• MADA* depuis 10 ans pour certifier en direct des produits Android

• Participation aux BootCamps pour échanger sur les nouvelles technologies

• Développement de produits compatibles Alexa

Hardware• Fabricants de processeurs pour le déploiement de la 5G avec ZTE/Nubia

• Fabricants d’écrans (BOE, CMO) pour intégrer des écrans souples

Des partenariats forts avec les géants de la Tech

1

2

* Mobile Application Distribution AgreementPage 8

…mais, nécessité d’évoluer face à l’agressivité des groupes chinois

ARCHOS a connu depuis un an une contraction de ses ventes en smartphones

Les marques chinoises subventionnent les smartphones et achètent des parts de marché(Huawei, Xiaomi, Oppo, Vivo, Meizu, TCL)

ARCHOS a conçu des produits mobiles de nicheà forte valeur ajoutée et a identifié des marchés connexes à forte croissance,

compatibles avec ses compétences

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2

Stratégie, plan de mise en œuvre et impacts

3

Stratégie autour de 3 piliers…

“Favoriser les produits thématiques et innover dans la 5G”

Solutions Mobiles Blockchain & SécuritéIntelligence Artificielle

Smartphones - Tablettes Voix & Vision

“Etre le 1er à commercialiser un assistant vocal avec écran”

Plateforme Sécurisée HW & SW

“Devenir une plateforme certifiée de gestion de comptes des crypto-monnaies”

Page 10

#5 sur les Tablettes1

#8 sur les Smartphones1

…centrée sur des marchés porteurs

ARCHOS ClassementMarché de Croissance

Assistants vocaux avec écran

2450

30

54

56

50

0

20

40

60

80

100

120

2017 2018 2019 2020

Enceinte + écran Enceinte

Nouveaux horizons

Stockage à Froid :

Portefeuille électronique

0123456789

10

2017 2018 2019

Millions unités2Millions unités3

Page 11 1GfK – en volume - Panel France Openmarket 2 Source Canalys 2017-2018-2020 et estimation de l’entreprise 3 Estimation de l’entreprise

Des objectifs clairs : vers un nouveau mix du CA

« Objectif de réaliser autour de 50% de l’activité en IA et Blockchain en 2020 »

2018

Solutions Mobiles Intelligence Artificielle Blockchain

2020

Solutions Mobiles Intelligence Artificielle Blockchain

Page 12

Pôle

Solutions Mobiles

La réorganisation du pôle Solutions Mobiles 1/2

Marché de niche

• Junior : contrôle parental, appli ludo-éducatives• Senior : solutions matérielles et logicielles• Outdoor : Pour les professionnels & le grand public

Conception et développement

de produits

• Téléassistance : Arkea,Groupama, Deltadore• Défense : Airbus, Thalès, DCNS• Biens de consommation : Procter & Gamble

Innovations de rupture

• 5G & écrans souples avec Nubia• Technologie de charge sans fil• Nouveaux claviers e-ink

Page 13

« Ambition de consolider un volume annuel

de l’ordre de 1,5 million de pièces »

La réorganisation du pôle Solutions Mobiles 2/2

Page 14

Pôle

Intelligence Artificielle

Comment le pôle Intelligence Artificielle se construit 1/3

129€ 149€ 199€

Page 15

Comment le pôle Intelligence Artificielle se construit 2/3

Partenaires à valeur ajoutée

“Augmenter la marge brute grâce à la monétisation des objets connectés”

MultiPlateforme

Partenairesà Valeur Ajoutée

Page 16

Comment le pôle Intelligence Artificielle se construit 3/3

« Ambition d’atteindre 250 000 pièces

en 2019 et 450 000 en 2020 »

Page 17

Pôle Blockchain & Sécurité

Comment devenir un acteur majeur de la Blockchain 1/3

Safe-T Mini Safe-T Iron

Marché de 2M pièces en 2017Early adopters

100M d’utilisateurs potentiels à conquérir avec :Hardware sécurisé par Prove & RunEchange / AchatStockage

20M de comptes chez Coinbase10M de comptes dans plus de 200 plateformes

Plateforme d’échanges

Solution Clé en mainSafe-T Touch

5M d’utilisateurs

Stockage à froid

Plateforme de Trade

Page 18

Comment acheter des crypto-actifs?

Comment les échanger contre d’autres crypto-monnaies ou les convertir en Euros ?

Quelles plateformes utiliser ?

Comment éviter le piratage ?

Comment consulter ses transactions dans un unique portefeuille et bénéficier de services associés?

Plateforme d’échange

Solutions BlockChain: un écosysteme complet

Crypto à Fiat

Crypto à crypto

Stockage de Crypto

« Offrir une solution clé en main»

Plateforme d’achat

Plateforme de stockage

Comment devenir un acteur majeur de la Blockchain 2/3

« Une ICO pourrait être envisagée afin d’accélérer le déploiement de la base installée des clients »

Page 19

« Ambition d’atteindre 200 000 produits et comptes actifs en 2019 puis 400 000 en 2020»

Comment devenir un acteur majeur de la Blockchain 3/3

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Impacts sur la marge brute sur 3 ans

Aujourd’hui2017

Hardware

Chaine de valeur

R&D forte

Marque reconnue

Gamme équilibrée

Solutions Mobiles

Intelligence Artificielle

BlockChain& Sécurité

Marchés de niche

Partenariats

Innovation

Ecosystème

Monétisation

Objets connectés

Plateforme :

Simple

Sécurisée

Intégrée

Communautaire

+de marge

++de marge

+++de marge

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2

Chiffres Financiers4

TOTAL

35m€

27m€

36m€

Premier Semestre 2018

Immos 6m€Capitaux propres

Bilan au 30 juin 2018

Chiffre d’Affaires

Opex

Marge brute

EBIT

Compte de Résultat au 30 juin 2018

32,3 M€

5,5 M€17%

9,8 M€

(4,2) M€

Premier Semestre 2018 : Bilan et compte de résultat

6m€

Stock BEI & BPI 11m€

Clients 35m€Fournisseurs

& autres

12m€Trésorerie

81m€ 81m€TOTAL

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Actions pour recouvrer rapidement un EBITDA positif

2018 2019

Amélioration duChiffre d’affaires

Amélioration de la marge

Réduction des Frais fixes

Livraison des Safe-T mini en Août

Disponibilité « Hello » fin Septembre

Livraison « Mate Amazon » Janvier

Safe T Touch livrable en Janvier

Lancement des produits durcis

Lancement de la gamme Junior

Optimisation des flux logistiques

Ecosystème partenaires (Philips, Somfy…)

Monétisation (Presse, Jeux, utilitaires)

Atteindre ~ 20 M€ en annuel contre 27M€

Réduction des fonctions supports

1

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3

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