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PRÉSENTATION À CARACTÈRE INFORMATIF RÉSERVÉE AUX INVESTISSEURS PROFESSIONNELS AU SENS DE LA DIRECTIVE MIF 1
Décembre 2017
L’INVESTISSEMENT RESPONSABLEÀ LA FRANÇAISE
La française a développé l’Investissement Responsable via une approche propriétaire, la SAI (stratégie avancée d’investissement) qui allie critères financiers et recherche stratégique.
Cette méthode innovante de sélection de valeurs s’inscrit dans la durabilité en intégrant, en plus des facteurs ESG, les deux critères supplémentaires que sont la capacité d’innovation et la réactivité des entreprises.
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LA SAI : L’INVESTISSEMENT RESPONSABLE À LA FRANÇAISE
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NOUVEL ADNSAITM — STRATÉGIE AVANCÉE D’INVESTISSEMENT
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Modèle 5-Facteurs™ IPCM
75-80% du profil de risque / création de valeur se situe dans la partie immergée de
l’ iceberg
Les « Mega Trends »
imposent aux entreprises de déployer des savoir-faire résolument novateurs
Notamment : Changement climatiqueCroissance démographiqueRaréfaction des ressources Rendement agricoleUrbanisation / infrastructureEnjeux de santé publiqueInégalité de revenusInfluence croissante des parties prenantesRéseaux sociaux
UNE ÉQUIPE INTÉGRÉE
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Groupe La Française
Roland ROTTResponsable de Recherche
Alexander Parkinson
Melina Leprince-Ringuet
Heather Langsner
Tom Woodfield
Jimmy Barenco
Conseil en investissement
Recherche
Intégration par Secteur entre Analystes et gérants de portefeuille
Laurent Jacquier-LaforgeResponsable Gestion Actions
Gestionnaire Financier
Ronald Petitjean
Arthur Fonck
Damien Buffet
Vincent Lemoine
2 Assistants de portefeuille
Gestion de Portefeuille Spécialiste Produits
Perrine Dutronc
Ingénierie financière
Laurence David
Des expertises complémentaires travaillant en équipe
MISE EN ŒUVREUNE GESTION ACTIVE, FONDAMENTALE ET SYSTÉMATIQUE
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Univers D’investissement
Portefeuille Investi
Phase 1Filtre Quantitatif
Alpha Pool
Filtres quantitatifs - fondamentaux & durabilité
Construction de Portefeuille& Contrôledes Risques
Analyse Qualitative
Focus List
5 Facteurs Analyse Financière
Tendances & Thématiques
Phase 2 Analyse qualitative – fondamentaux & durabilité
Ajustements des expositions secteurs – pays – devises
Sélection de titres SAITMPhase 3
MISE EN ŒUVREUN PROCESSUS ADAPTABLEUNE GESTION INTÉGRÉE, SYSTÉMATIQUE ET RESPONSABLE
Notre analyse fondamentale basée sur de la recherche interne
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Tendances & Thématiques
5-Facteurs
Valorisation
Analyse Financière
Positionnement Industriel
E
CH
CO
AC
CI
Environnement
Capital Humain
Capital Organisationnel
Adaptabilité & Capacité de réaction
Capacité d’Innovation
MISE EN ŒUVREFACTSET : UN SYSTÈME DE PARTAGE DES ANALYSES EN TEMPS RÉELENTRE LES ÉQUIPES
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Notre plateforme de recherche… … où scores et analyses sont partagés
MISE EN ŒUVRECONSTRUCTION DU PORTEFEUILLE
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Génération d’alpha
Systèmes d’ Information
Construction de portefeuille maitrisée
Gestion de convictions
40 à 50 titres investis
Pari actif >80%
L’effet sélection représente 90% de l’attribution de performance
Ecart de suivi
Styles dominants Qualité et Croissance
Surpondération des valeyursmoyennes, résultant de notre sélection « innovation »
Empreinte carbone inférieure à l’indice
SAI
Créationdevaleur
AVERTISSEMENTLes informations contenues dans cette présentation ne constituent en aucun casune offre ou une sollicitation d’investir, ni un conseil en investissement ou unerecommandation sur des investissements spécifiques. Les élémentsd’information, opinions et données chiffrées sont considérés comme fondés ouexacts au jour de leur établissement en fonction du contexte économique,financier et boursier du moment et reflètent le sentiment à ce jour du Groupe LaFrançaise sur les marchés et leur évolution. Elles n’ont pas de valeurcontractuelle et sont sujettes à modification. Il est rappelé, par ailleurs, que lesperformances passées ne préjugent pas des performances futures et ne sont pasconstantes dans le temps. Compte tenu des risques d’ordre économique etboursier, il ne peut être donné aucune assurance que les produits présentésatteindront leur objectif.Les produits référencés dans cette présentation ne sont pas nécessairementdestinés à tous types d’investisseurs. Les investisseurs potentiels sont invités àlire attentivement la documentation réglementaire et commerciale y afférente(incluant notamment les risques encourus) et à procéder, sans se fonderexclusivement sur les informations qui leur ont été fournies, à leur propre analysedes risques afin de vérifier l’opportunité de l’investissement au regard desobjectifs recherchés, en recourant, au besoin, à l’avis de tous les conseilsspécialisés en la matière.En fonction de la stratégie d’investissement de l’OPC, des données dites« internes » peuvent être différentes de celles mentionnées dans le prospectus. Ilest important de rappeler que les données internes n’engagent pas la Société deGestion qui demeure libre de les faire évoluer sans préavis dans les limites duprospectus qui seul fait foi. Dès lors, l’attention de l’investisseur est attirée sur lefait que toutes les données présentées dans ce document, et qui ne seraient pasmentionnées dans le prospectus, ne sont qu’indicatives. L’investisseur doit basersa décision d’investissement sur les seules informations portées à saconnaissance dans le prospectus. La Société de Gestion, en cas dedépassement ou de changement de données internes, ne procèdera à aucuneinformation particulière dès lors que ces modifications n’ont pas d’impacts sur leprospectus. La Société de Gestion entend par « données internes » un ensembled’éléments tels que : limites de gestion internes, analyses économiques,commentaires des gérants. Cette liste n’est pas limitative.Les notations Morningstar et/ou Lipper sont soumises à copyright. Tous droitsréservés. Les informations présentées : (1) appartiennent à Morningstar et/ouLipper et/ou à leurs fournisseurs d’informations (2) ne peuvent être ni reproduites,ni redistribuées (3) sont présentées sans garantie d’exactitude, d’exhaustivité oud’actualité. Ni Morningstar, ni Lipper, ni leurs fournisseurs d’informations nepourront être tenus responsables en cas de dommages ou de pertes liés àl’utilisation de ces informations.La documentation commerciale et réglementaire (dont le prospectus de chaquefonds) est disponible sur le site du Groupe La Française (www.la-francaise.com)et/ou sur simple demande auprès de votre interlocuteur financier habituel.Conformément à l’article 314-76 du règlement général de l’Autorité des MarchésFinanciers (AMF), le client peut recevoir, sur demande de sa part, des précisionssur les rémunérations relatives à la commercialisation du présent produit auprèsde son conseiller.
Ce document est confidentiel, à usage strictement privé et destiné uniquement àl’information de la personne à laquelle il a été remis par le Groupe La Française.Aucune diffusion des informations contenues dans cette présentation n’estautorisée sous quelque forme que ce soit sans l’accord préalable écrit du GroupeLa Française. Les noms, logos ou slogans identifiant les produits ou services duGroupe La Française sont la propriété exclusive de celui-ci et ne peuvent êtreutilisés de quelque manière que ce soit sans l’accord préalable écrit du GroupeLa Française.Cette présentation est réalisée par La Française, groupe d’asset managementconstitué des entités suivantes : La Gestion Privée du Groupe La Française (Pôlegestion : une équipe dédiée de La Française Asset Management/Pôlecommercial : une équipe dédiée La Française Finance Services) ; La FrançaiseAsset Management, société de gestion agréée par l’AMF sous le n° GP97076 le1er juillet 1997 ; La Française AM Finance Services, entreprise d’investissementagréée par l’ACPR sous le n° 18673 et enregistré à l’ORIAS sous le n° 13007808le 4 novembre 2016, Carte Professionnelle délivrée par la CCI Paris Ile-de-France sous le n°CPI 7501 2016 000 010432 - Transaction sur Immeubles etFonds de commerce ; CD Partenaires, intermédiaire en opérations de banque etservices de paiement, courtier en assurance et agent lié de La Française AMFinance Services enregistré à l’ORIAS sous le n° 07022729 le 14 mars 2014 –Carte Professionnelle délivrée par la CCI Paris Ile-de-France sous le n° CPI 75012016 000 013 991 – Transaction sur Immeubles et Fonds de commerce ; LaFrançaise AM International, société de gestion agréée par la CSSF le 20décembre 2002 ; La Française Investment Solutions, société de gestion agrééepar l’AMF sous le n° GP13000004 le 12 février 2013 ; La Française InflectionPoint, société de gestion agréée par l’AMF sous le n° GP9755 le 30 juin 1997 ; LaFrançaise Global Real Estate Investment Managers, référencé en Angleterre etau Pays de Galles sous le numéro 8580051 auprès de l’agence “CompaniesHouse Cardiff” ; La Française Real Estate Managers, société de gestion agrééepar l’AMF sous le n° GP07000038 le 26 juin 2007, Carte Professionnelle délivréepar la CCI Paris Ile-de-France sous le n°CPI 7501 2016000 006 443 –Transaction sur Immeubles et Fonds de commerce et Gestion Immobilière ; NewAlpha Asset Management, société de gestion agréée par l’AMF sous le n°GP05000001 le 20 janvier 2005 ; ACOFI Gestion, société de gestion agréée parl’AMF sous le n° GP97118 le 28 novembre 1997 ; SIPAREX Proximité Innovation,société de gestion agréée par l’AMF sous le n° GP04000032 le 27 avril 2004.Cette présentation n’a pas à être déposée auprès de l’AMF. L’AMF n’a donc pasvérifié ni approuvé son contenu. Cette présentation n’a pas été déposée pourapprobation auprès du régulateur local.Coordonnées internet des autorités de tutelle : Autorité de Contrôle Prudentiel etde Résolution (ACPR) www.acpr.banque-france.fr, Autorité des MarchésFinanciers (AMF) www.amf-france.org, Registre des Intermédiaires en Assurance(ORIAS) www.orias.fr, Commission de Surveillance du Secteur Financier (CSSF)www.cssf.lu,
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GROUPE LA FRANÇAISERCS Paris 480 871 490128 boulevard Raspail75006 Paris – FranceTél. +33 (0)1 73 00 73 00Fax +33 (0)1 73 00 73 01www.la-francaise.com
LE GROUPE LA FRANÇAISE
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Depuis plus de 40 ans,le Groupe La Française développe
des expertises spécifiques d’Asset Managementpour compte de tiers.
Ancrée sur quatre pôles d’activité- Valeurs Mobilières, Immobilier, Solutions d’Investissements et
Financement Direct de l’Economie -La Française déploie son modèle
multispécialiste auprès d’une clientèle institutionnelle et patrimoniale, tant en France qu’à l’international.
Forte de ses 566 collaborateurs,La Française gère plus de
64 milliards d’euros d’actifs (au 30/06/2017) à travers ses implantations à
Paris, Francfort, Genève, Stamford (CT, USA), Hong Kong,
Londres, Luxembourg, Madrid, Milan, Séoul et Singapour.
En tant qu’acteur responsableet par une approche de long terme,
le Groupe intègre les défis de demain pour forger ses convictions
d’aujourd’hui.
La Française bénéficie de la solidité du Crédit Mutuel Nord Europe (CMNE) qui
détient 92% des droits de vote (au 16/03/2017). Cet actionnariat est complété
par celui des dirigeants et salariés du Groupe.